2026年以來，A股市場(chǎng)迎來一輪調(diào)整與分化。在大中型銀行股價(jià)普遍回調(diào)的背景下，部分城商行仍保持穩(wěn)健走勢(shì)。

截至2026年4月10日，青島銀行年內(nèi)上漲14.29%，在板塊中表現(xiàn)居前，僅次于同期漲幅14.81%的渝農(nóng)商行。同時(shí)，青島銀行是2026年以來少數(shù)股價(jià)觸及漲停的銀行之一。相較于股價(jià)波動(dòng)，資金流向背后的邏輯切換更值得關(guān)注。多家券商在2026年度投資策略報(bào)告中不約而同地指出，銀行股的投資邏輯正在經(jīng)歷“從紅利重估到能力定價(jià)”的進(jìn)階。

資本流向的切換并非無源之水，其背后需要基本面的支撐。青島銀行2025年年報(bào)顯示，截至2025年末，不良貸款率降至0.97%，較2024年年末下降0.17個(gè)百分點(diǎn)，且已連續(xù)八年保持下降；撥備覆蓋率升至292.30%，較2024年年末提高50.98個(gè)百分點(diǎn)。這一業(yè)績(jī)表現(xiàn)根植于青島銀行近年來在內(nèi)控合規(guī)領(lǐng)域的持續(xù)深耕。從“三道防線”的體系化構(gòu)建到首席合規(guī)官制度的先行實(shí)踐，從合規(guī)文化的長期培育到數(shù)字化風(fēng)控的全面升級(jí)，青島銀行走出了一條由“被動(dòng)合規(guī)”向“主動(dòng)賦能”轉(zhuǎn)變的內(nèi)控進(jìn)階之路。

夯實(shí)根基：從“三道防線”到“垂直化管理”

內(nèi)控合規(guī)建設(shè)非一日之功。在2023年至2025年“三年戰(zhàn)略規(guī)劃”期間，青島銀行在推進(jìn)業(yè)務(wù)發(fā)展的同時(shí)，著力夯實(shí)內(nèi)控合規(guī)管理基礎(chǔ)。尤其是青島銀行由總行行長擔(dān)任首席合規(guī)官，并在各分支行設(shè)立合規(guī)官，實(shí)現(xiàn)了合規(guī)管理垂直化。

2023年，青島銀行印發(fā)加強(qiáng)內(nèi)部控制體系建設(shè)方案，全面推進(jìn)內(nèi)控體系建設(shè)改革工作，明確“三道防線”的內(nèi)控職責(zé)，聚焦內(nèi)控管理薄弱環(huán)節(jié)，補(bǔ)齊短板，實(shí)現(xiàn)“文化宣教－制度建設(shè)－制度執(zhí)行－檢查監(jiān)督－違規(guī)問責(zé)－考核晉升－警示教育”全流程閉環(huán)管理，從合規(guī)檢查、內(nèi)控評(píng)價(jià)、內(nèi)控問題整改與問責(zé)等十大方面，完善該行內(nèi)部控制體系架構(gòu)，有效提升內(nèi)部控制水平。

2024年，青島銀行持續(xù)開展內(nèi)控體系建設(shè)改革和管理提升，明確內(nèi)控職責(zé)劃分，全面優(yōu)化現(xiàn)有制度體系，細(xì)化內(nèi)控合規(guī)類管理制度，將全行監(jiān)管檢查、問題整改、內(nèi)部問責(zé)、監(jiān)管處罰統(tǒng)一歸口管理，搭建分工合理、職責(zé)明確、報(bào)告關(guān)系清晰的內(nèi)部控制“三道防線”。此外，該行建立了行內(nèi)監(jiān)督協(xié)同工作機(jī)制，運(yùn)用聯(lián)席會(huì)議機(jī)制，貫通各類監(jiān)督力量和資源，搭建青島銀行“大監(jiān)督”管理體系。

2025年，在前期基礎(chǔ)上，青島銀行強(qiáng)化基層合規(guī)能力建設(shè)，加強(qiáng)地市分行管理，明確職責(zé)和工作要求，并將內(nèi)控評(píng)審機(jī)制擴(kuò)大到一級(jí)分支機(jī)構(gòu)，并提升基層內(nèi)控合規(guī)履職能力。

制度是骨架，文化是血液。2024年，青島銀行推進(jìn)內(nèi)控合規(guī)文化建設(shè)，打造合規(guī)文化線上宣傳平臺(tái)，定期發(fā)布各類合規(guī)指南、風(fēng)險(xiǎn)提示、培訓(xùn)教育指導(dǎo)，提升全員合規(guī)意識(shí)，樹立全行合規(guī)創(chuàng)造價(jià)值理念。在此基礎(chǔ)上，2025年，青島銀行組織總行和分支機(jī)構(gòu)高管人員參加合規(guī)培訓(xùn)，進(jìn)一步夯實(shí)管理層合規(guī)理念。

內(nèi)控合規(guī)建設(shè)是一項(xiàng)“慢工出細(xì)活”的工程。其成效雖難以如業(yè)務(wù)擴(kuò)張般迅速體現(xiàn)在報(bào)表上，卻決定了銀行在周期波動(dòng)中能否守住底線。

數(shù)智賦能：從“人工控”到“數(shù)字驅(qū)動(dòng)”

《銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)數(shù)字金融高質(zhì)量發(fā)展實(shí)施方案》鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)“強(qiáng)化數(shù)字化形勢(shì)下的風(fēng)險(xiǎn)管理”，具體就包括“加強(qiáng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)的合規(guī)性管理，持續(xù)完善數(shù)字金融新產(chǎn)品、新業(yè)務(wù)和新模式的合規(guī)審查機(jī)制”。

2023年青島銀行上線集團(tuán)級(jí)智能風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警平臺(tái)，升級(jí)數(shù)字風(fēng)控體系，投產(chǎn)事中交易監(jiān)控二期和信貸風(fēng)控決策引擎，上線集團(tuán)級(jí)智能風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警平臺(tái)和預(yù)期信用損失計(jì)量系統(tǒng)，數(shù)字化風(fēng)控能力初步成型。

2024年，青島銀行啟動(dòng)了綜合智慧信貸系統(tǒng)項(xiàng)目。2025年，該行繼續(xù)推進(jìn)綜合智慧信貸系統(tǒng)項(xiàng)目建設(shè)。作為信貸業(yè)務(wù)體系的核心，信貸系統(tǒng)承載著從盡調(diào)、評(píng)級(jí)、審查審批到放款、貸后管理和資產(chǎn)處置的信貸業(yè)務(wù)全流程，是信貸業(yè)務(wù)保持競(jìng)爭(zhēng)力、實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)防控和滿足客戶需求的關(guān)鍵系統(tǒng)。該行順利完成智慧信貸系統(tǒng)移動(dòng)盡調(diào)App、智慧盡調(diào)等智能化系統(tǒng)應(yīng)用，進(jìn)一步提升信貸系統(tǒng)數(shù)字化和智能化水平。

AI技術(shù)的深度應(yīng)用為青島銀行的風(fēng)控能力打開了新的想象空間。青島銀行首席信息官楊斌在2025年金融街論壇上提出，AI已從單純的效率提升工具轉(zhuǎn)變?yōu)橹貥?gòu)銀行經(jīng)營管理全流程的核心驅(qū)動(dòng)力。目前，青島銀行AI應(yīng)用已在風(fēng)控、營銷、運(yùn)營、辦公等領(lǐng)域落地近20個(gè)場(chǎng)景，計(jì)劃于2026年前完成約100個(gè)高價(jià)值場(chǎng)景的建設(shè)，覆蓋四大核心領(lǐng)域，最終實(shí)現(xiàn)銀行經(jīng)營管理全鏈條的AI滲透。

在數(shù)據(jù)治理方面，青島銀行積極探索人工智能技術(shù)在數(shù)據(jù)治理中的應(yīng)用。該行深化人工智能應(yīng)用，積極拓展新技術(shù)融合應(yīng)用，依托AI算法研發(fā)取得重要進(jìn)展，商業(yè)數(shù)據(jù)平臺(tái)（BDP）“智數(shù)工坊”全面落地，降低業(yè)務(wù)用數(shù)門檻，提升全行數(shù)據(jù)應(yīng)用效率；積極布局AI大模型，自主研發(fā)全棧式AI平臺(tái)，上線“星辰智能助手”等應(yīng)用，服務(wù)多元業(yè)務(wù)場(chǎng)景，持續(xù)提升科技賦能水平。

內(nèi)控進(jìn)階未有終局。青島銀行用三年時(shí)間完成了一次內(nèi)控合規(guī)管理的系統(tǒng)進(jìn)階。2026年4月，青島銀行在2025年度業(yè)績(jī)說明會(huì)上正式發(fā)布“新三年戰(zhàn)略規(guī)劃”（2026—2028年），將“能力驅(qū)動(dòng)、組織敏捷、量質(zhì)提升、健康持續(xù)”列為四大戰(zhàn)略目標(biāo)，明確提出“堅(jiān)決守住資產(chǎn)質(zhì)量這條生命線”。資本市場(chǎng)用股價(jià)給出了初步反饋，而真正的考驗(yàn)在于這份內(nèi)控定力能否穿越周期、行穩(wěn)致遠(yuǎn)。